血凝三巨頭：希森美康、思塔高和沃芬大比拼

　　體外診斷（IVD）市場是近幾年醫(yī)療器械市場發(fā)展相對較快、熱點(diǎn)多的領(lǐng)域。2015年中國的IVD市場總體容量約為260億元，年增長率約12%，較于前幾年增長放緩。
　　從細(xì)分領(lǐng)域來看，免疫、生化占比大。免疫是IVD大的細(xì)分市場，也是四大巨頭ARDS的主要競爭市場；血球、尿液、血凝、微生物等是近幾年發(fā)展較快、占比明顯上升的細(xì)分市場。而生化和血球市場又是充分競爭的領(lǐng)域，利潤率相對較低；免疫、血凝、尿液、微生物等領(lǐng)域目前主要是外資企業(yè)主導(dǎo)的市場，利潤率相對較高，也是近些年外企重點(diǎn)投入、國內(nèi)廠家主要發(fā)力的領(lǐng)域。
　　今天，我們來討論一下IVD領(lǐng)域中近年高速發(fā)展的血凝市場，歡迎網(wǎng)友們指點(diǎn)和拍磚，共同討論。
　　血凝市場總體概述
 

　　血凝市場是近幾年發(fā)展非?？斓腎VD細(xì)分領(lǐng)域，近幾年的復(fù)合增長率高達(dá)30%。近五年，血凝市場在高速發(fā)展的IVD領(lǐng)域的市場占比從約5%，逐漸上升到約10%。
　　目前，中國的血凝市場容量大約為27億元，外資企業(yè)在該領(lǐng)域具有優(yōu)勢，預(yù)計(jì)占有其中90%以上的市場份額。相對于免疫的ARDS四大巨頭，血凝是WSS三大巨頭，分別為美國國家儀器實(shí)驗(yàn)室（IL，Werfen集團(tuán)）、日本希森美康（Sysmex集團(tuán)）、法國思塔高（Stago集團(tuán)），其他外資企業(yè)，如日本積水、德國BE等具有一小部分的市場份額。國內(nèi)企業(yè)市場份額較少，塞克希德，普利生（邁瑞集團(tuán)成員）及上海太陽為其中的佼佼者。下面我們簡單介紹一下該市場的主要玩家和未來發(fā)展方向。
　   *來自Sysmex2015年報(bào)

　　**來自作者估算
　　血凝三巨頭
 

　　沃芬（Werfen）
　　美國國家儀器實(shí)驗(yàn)室（InstrumentationLaboratory， IL）創(chuàng)建于1959年。1991年，IL公司被沃芬集團(tuán)全資收購。2012年之前，貝克曼庫爾特公司是美國國家儀器實(shí)驗(yàn)室的全球范圍合作伙伴，前者負(fù)責(zé)IL血凝產(chǎn)品在全球的推廣。沃芬中國成立于2003年，在2012年后從貝克曼手中收回IL血凝產(chǎn)品在中國的業(yè)務(wù)。IL血凝的優(yōu)勢在于其非常完整的產(chǎn)品線及廣泛專業(yè)的測試項(xiàng)目，在北方部分區(qū)域的中高端市場具有廣泛的客戶基礎(chǔ)。過去一年多時(shí)間，IL在全球范圍內(nèi)率先引進(jìn)針對血凝項(xiàng)目的化學(xué)發(fā)光分析儀及血凝流水線產(chǎn)品，業(yè)內(nèi)反響巨大。
　　希森美康（Sysmex）
　　希森美康集團(tuán)創(chuàng)建于1968年，原名為日本東亞醫(yī)用電子株式會社。希森美康醫(yī)用電子（上海）有限公司于2000年成立，成立之后，利用產(chǎn)品的價(jià)格優(yōu)勢、強(qiáng)大的代理商渠道資源以及強(qiáng)勢的市場推廣，很快在國內(nèi)血球、尿液、血凝等IVD細(xì)分領(lǐng)域高速發(fā)展。Sysmex血凝在全球與西門子合作，主要的試劑項(xiàng)目均由西門子生產(chǎn)。Sysmex血凝產(chǎn)品銷售模式以代理商分銷為主，主要代理商包括威士達(dá)醫(yī)療設(shè)備（上海）有限公司及廣州的華鑫科技，分別代理高端血凝和低端血凝產(chǎn)品。Sysmex血凝利用其價(jià)格優(yōu)勢和渠道優(yōu)勢，在中國的西部、東南部占據(jù)非常高的市場份額。
　　思塔高（Stago）
　　思塔高創(chuàng)建于1945年，總部位于法國，起家于藥物分析，致力于血栓與止血研究50余年，擁有員工約2000人。Stago中國2003年在北京成立，是Stago全球除美國以外的第二個(gè)分公司。Stago進(jìn)入中國后，非常重視血凝產(chǎn)品與試劑項(xiàng)目的推廣，很早就與國內(nèi)外學(xué)術(shù)機(jī)構(gòu)與組織建立了聯(lián)系， 在血凝領(lǐng)域內(nèi)獲得學(xué)術(shù)組織的廣泛認(rèn)可。
　　相對于Werfen和Sysmex的光學(xué)方法，Stago采用機(jī)械法測試血凝，機(jī)械法也是其推廣的主要工具。Stago瞄準(zhǔn)高端市場，同時(shí)具有分銷及直銷模式，目前其在南方部分省市高端市場占有率較高。2015年底，Stago面向中小型實(shí)驗(yàn)室的專業(yè)血凝品牌 Emoliz成功上市，隨后成為全領(lǐng)域、全覆蓋的血凝診斷專業(yè)。
　　血凝市場發(fā)展展望
　　隨著國內(nèi)IVD市場整體的增速放緩，預(yù)計(jì)血凝市場也將受到相關(guān)政策和環(huán)境的影響，預(yù)計(jì)未來三年的血凝市場年增長率將降低至15-20%，但整體而言，其增速還是高于IVD市場的整體增長率。
　　血凝是典型的IVD產(chǎn)品，以試劑耗材為主導(dǎo)，預(yù)計(jì)試劑耗材銷售額占總銷售額的80%以上。放眼國內(nèi)市場，目前流行四項(xiàng)（PT/APTT/TT/FIB）或五項(xiàng)（PT/APTT/TT/FIB/D-Dimer）為測試菜單，其他項(xiàng)目包括易栓癥、狼瘡、因子等項(xiàng)目，甚至包括AT/FDP這類市場已廣泛推廣的項(xiàng)目，全國范圍內(nèi)開展地還非常有限。如果參照發(fā)達(dá)國家相關(guān)特殊項(xiàng)目收入的占比，其應(yīng)該占試劑總營收的30-40%，由此可見，隨著不斷深入的市場推廣以及市場認(rèn)知度的不斷增強(qiáng)，血凝試劑中的特殊項(xiàng)目還有相當(dāng)大的市場前景。
　　血凝分析儀前景預(yù)期是一個(gè)紡錘形的發(fā)展方向。隨著近兩年分級診療政策的不斷深入，社區(qū)醫(yī)院等相關(guān)概念的不斷推廣，中、低端血凝儀市場將會顯著增大；另一方面，隨著自動化血凝概念的引入，高端市場將逐漸整合升級，向自動化不斷邁進(jìn)。